5月6日，資本邦了解到，潤歌互動有限公司向港交所主板提交上市申請，民銀資本為獨家保薦人。公司曾于2021年10月29日首次遞表，目前申請已失效。

招股書顯示，公司是一家于中國運營的營銷服務(wù)提供商。公司業(yè)務(wù)模式涵蓋兩大板塊：一是營銷及推廣服務(wù)，包括推廣及廣告服務(wù)以及虛擬商品采購及交付服務(wù)。

該板塊也是公司的核心業(yè)務(wù)板塊，于整個往績記錄期貢獻(xiàn)超過70%的收益，公司主要作為中間營銷服務(wù)提供商，協(xié)助企業(yè)廣告商將其營銷及推廣活動交付予個人消費者。

二是IT解決方案服務(wù)，為達(dá)業(yè)務(wù)多元化、提高市場滲透率及于更廣泛的業(yè)務(wù)領(lǐng)域進(jìn)行進(jìn)一步業(yè)務(wù)合作，公司提供手機游戲及軟件開發(fā)及維護(hù)服務(wù);及彩票相關(guān)軟件系統(tǒng)及設(shè)備解決方案。

公司股東權(quán)益方面，天歡投資(田歡全資擁有的公司)、緯晨投資(陳平全資擁有的公司)及云杉投資(張永利全資擁有的公司)分別實益擁有公司已發(fā)行股本的60%、25%及15%。

于2019財年、2020財年及2021財年，公司的總收益分別為8937.2萬元人民幣(下同)、1.13億元及2.2億元，自2019財年至2020財年的復(fù)合年增長率為約56.7%。公司表示將透過進(jìn)一步開發(fā)及擴大營銷及推廣服務(wù)的營銷渠道及資源、供應(yīng)商基礎(chǔ)及虛擬商品組合，以及SaaS企業(yè)營銷服務(wù)平臺來維持增長勢頭。

相應(yīng)期間，公司年內(nèi)利潤分別為2594.4萬元、4547.5萬元及4998.5萬元。

公司的資產(chǎn)負(fù)債比率由2019年12月31日的9.2%增加至2020年12月31日的14.8%，主要由于收購西安天泰后，于2020財年的銀行借款增加，導(dǎo)致各日期的總負(fù)債增加所致。資產(chǎn)負(fù)債比率于2021年12月31日增加至46.1%，主要由于相較于2020年，于2021年12月31日的應(yīng)付關(guān)聯(lián)方款項及銀行借款有所增加，導(dǎo)致公司的總負(fù)債增加。

還要值得注意的是，公司高度倚賴公司的最大客戶及供應(yīng)商。倘公司未能與公司的最大客戶及供應(yīng)商維持關(guān)系，則公司的財務(wù)狀況、經(jīng)營業(yè)績及前景可能會受到重大不利影響。

于2019財年、2020財年及2021財年，自公司的五大客戶產(chǎn)生的收益分別約為6740萬元、6820萬元及1.57億元，占公司有關(guān)期間總收益的75.5%、60.3%及71.5%。期內(nèi)，公司的五大供應(yīng)商產(chǎn)生的銷售成本分別約為3310萬元、2420萬元及8110萬元，占公司有關(guān)期間總采購額的74.2%、65.1%及74.2%。

公司表示，募資計劃用于為公司的營銷及推廣服務(wù)開發(fā)及擴展公司的在線營銷渠道及資源;進(jìn)一步開發(fā)及擴闊公司的供應(yīng)商基礎(chǔ)及所提供的虛擬商品類型;開發(fā)及運營公司的SaaS企業(yè)營銷服務(wù)平臺以擴展公司的營銷渠道;收購營銷及相關(guān)行業(yè)的公司等。

關(guān)鍵詞 潤歌互動有限公司 民銀資本 緯晨投資 天歡投資